Los propietarios de Port Aventura World ponen en venta el parque tem¨¢tico de atracciones
Los fondos financieros KKR e Investindustrial valoran realizar una transacci¨®n de aproximadamente 1.000 millones de euros.
Los fondos financieros de Port Aventura, KKR e Investindustrial, han decidido poner a la venta el emblem¨¢tico parque de atracciones en Espa?a. Tras registrar buenos resultados econ¨®micos durante dos veranos consecutivos, los propietarios aprovechan la oportunidad y valoran una transacci¨®n que ronda los 1.000 millones de euros con JP Morgan a la cabeza como posible asesor.
Una de las causas principales que impulsa la firma es la recuperaci¨®n econ¨®mica que ha experimentado el parque tras los a?os de Covid-19. Seg¨²n indican fuentes financieras, se prev¨¦ que el final de temporada de 2023 contar¨¢ con m¨¢s asistentes que en 2019, justo antes de la pandemia, donde se establece el r¨¦cord de 5,2 millones visitas al parque. Durante la temporada de 2022 estuvieron a punto de superar esa barrera, pero se espera que finalmente sea este a?o cuando logren una nueva marca.
Durante la ¨²ltima d¨¦cada, con KKR e Investindustrial a los mandos, se han aumentado las atracciones del parque principal y del parque acu¨¢tico anexo, as¨ª como se ha inaugurado el parque tem¨¢tico de Ferrari Land y se han abierto nuevos hoteles. De esta manera, el parque consigui¨® volver a tener beneficios de 8,81 millones en la temporada de 2021, tras las grandes p¨¦rdidas monetarias registradas durante la pandemia.
Proceso de refinanciaci¨®n
El capital de Port Aventura lleva en manos de Investindustrial desde hace casi 15 a?os, cuando entr¨® como socio de Criteria con el que se repart¨ªa al 50% hasta 2012. Desde entonces, adquiri¨® con totalidad sus acciones de holding, hasta que en 2013 se incorpor¨® al capital KKR, un nuevo socio que se quedar¨ªa con el 49,9% de las acciones. Al mando de ambos propietarios, el parque tem¨¢tico no ha dejado de crecer exponencialmente desde su inauguraci¨®n en los a?os 90.
En enero de este a?o, los propietarios del parque refinanciaron un cr¨¦dito de 700 millones de euros con los que sufragaron la compra de la compa?¨ªa. La empresa contaba con un pr¨¦stamo de 620 millones que venc¨ªa en 2024, el cual reemplazaba a una emisi¨®n de bonos por valor de 420 millones que los accionistas lanzaron en 2013. Con esta nueva ampliaci¨®n de capital, el parque consigue tres a?os m¨¢s libres de vencimientos, lo que facilita la venta.
Aunque el proceso de venta todav¨ªa se encuentra en fase preliminar, se espera que JP Morgan sea el principal asesor que se encargue de la transacci¨®n, ya que lider¨® la refinanciaci¨®n. No obstante, fuentes cercanas a los propietarios de Investindustrial, KKR y JP Morgan aseguran que este proceso todav¨ªa no est¨¢ cerrado, y se niegan a hacer comentarios. Aunque se presenta como una operaci¨®n a largo plazo, se prev¨¦ que pueda completarse en el a?o 2024.
